Какие налоги платит инвестор и как платить меньше

1. Зачем вообще думать о налогах.
2. Как начисляется налог на разные виды дохода.
3. Как законно платить меньше налогов.

В большинстве случаев брокер самостоятельно рассчитывает и удерживает налог — вам заниматься этим не придется.

Но если понимать принципы, по которым эти налоги начисляются, можно законными способами отдавать налоговой меньше денег, а себе оставлять больше.

Налоги — обширная тема. Чтобы не усложнять текст, мы исходим из того, что вы налоговый резидент России и инвестируете через российских брокеров. Иностранных брокеров и бирж коснемся совсем чуть-чуть.

Для начала разберемся, в каких ситуациях брокер обычно удерживает налог. Самые популярные ситуации следующие:

1. Вы получили купоны по облигациям.
2. Вы получили дивиденды по акциям.
3. Вы продали любые ценные бумаги дороже, чем купили, то есть получили доход. Часто инвесторы называют такой доход прибылью.

Но всегда есть нюансы: где-то брокер не удержит налог, где-то будет одна ставка налога, а где-то — другая. Разберемся в каждой ситуации.

Если с купона должен удерживаться налог, его удержат автоматически, без вашего участия. Считать или платить что-либо самостоятельно не нужно, но полезно знать о налогах, чтобы правильно оценить реальную доходность облигации.

С 1 января 2021 года любые купоны любых облигаций облагаются налогом: из них вычитают 13%, если доход от инвестиций за год не превышает 2 400 000 ₽. С суммы, которая превышает этот лимит, налог придется платить по ставке 15%.

На ИИС купоны приходят без вычета налога. То есть этими деньгами можно пользоваться весь период действия ИИС. А когда пройдет минимальный срок владения для получения льгот, можно будет закрыть счет и получить налоговый вычет на накопленный купонный доход — но только если у вас ИИС-3 или старый счет типа Б. Если у вас ИИС типа А, то начисленный налог на купоны при закрытии счета придется заплатить в полном размере.

Многие компании отдают часть прибыли акционерам в виде дивидендов.

Но есть косвенный способ уйти от налога на дивиденды, не нарушая при этом закон: покупать биржевые паи фонда, который инвестирует в акции дивидендных компаний. Дело в том, что паевые фонды, в том числе биржевые, освобождены от уплаты налога с дивидендов российских компаний. Этим можно воспользоваться для оптимизации налогов. Но не забывайте при этом, что сами фонды берут комиссию с инвестора за свои услуги.

Ставка налога зависит от того, российская это компания или зарубежная.

🇷🇺 Для российских компаний налог с дивидендов такой же, как для купонов: 13 или 15%.

Налог удерживают при выплате, в том числе на ИИС. Самостоятельно делать ничего не надо. Но налоговая может доначислить налог по ставке 15%, если общий доход инвестора от инвестиций превысил минимальный порог 2 400 000 ₽. Эти деньги инвестору придется самому заплатить в ФНС.

🇺🇸 Для американских компаний все сложнее. В 2024 году у россиян в принципе не получится покупать такие акции через российских брокеров из-за санкций, но мы надеемся, что исчезнувшие возможности вернутся, так что кратко разберем, как это работало.

Доход, или прибыль, возникает, когда вы продали ценные бумаги дороже, чем купили их. Важно:налог удерживают только при продаже бумаг. Если ваши активы подорожали, а вы их держите и не продаете, налог не возникает и платить ничего не нужно.

Доход рассчитывают так: из суммы продажи вычитают расходы на покупку и комиссии брокера и биржи. Налог — привычный НДФЛ по ставке 13 или 15%. Это касается сделок с любыми ценными бумагами: облигациями, акциями компаний, паями фондов.

Еще один нюанс связан с операциями в иностранной валюте. Например, вы купили акцию за 200 $ и продали за те же 200 $. На первый взгляд, дохода нет и налог платить не нужно. Но если в момент покупки доллар стоил 30 ₽, а в момент продажи — 60 ₽, получается, что вы заработали 6000 ₽, а налог — 780 ₽. Выглядит несправедливо, но что делать.

Налог с дохода от сделок обычно рассчитывает и удерживает брокер, через которого вы инвестируете. Это происходит не в момент сделки, а позже.

Когда именно удержат налог от сделок, зависит от вашего счета. На обычном брокерском счете налог удерживают при выводе денег или в начале следующего календарного года. В случае с ИИС это происходит при закрытии счета. Налога может и не быть, если применить вычет типа Б либо если вы используете ИИС-3.

Учтите: если вы покупали и продавали валюту на бирже и получили от таких сделок доход, придется самостоятельно рассчитать и заплатить налог. Аналогично, если вы совершали сделки с ценными бумагами через иностранного брокера и получили доход. Подать декларацию надо до 30 апреля следующего года, а заплатить налог — до 15 июля.

Запомним:

• Если вы продали активы дороже, чем купили, с разницы нужно заплатить 13 или 15% отс суммы дохода, которая превысит планку 2 400 000 ₽. В большинстве случаев налог удержит брокер.
• Доход от сделки уменьшается на размер комиссий брокера и биржи за покупку и продажу.
• Если бумага торгуется в иностранной валюте, доход для налога все равно рассчитывают в рублях с учетом курсов на момент покупки и продажи.

Есть несколько законных способов не платить НДФЛ с дохода от сделок или уменьшить его. Вот самые распространенные.

⏳ Применить вычет по сроку владения — трехлетнюю льготу. Если держать ценные бумаги, торгующиеся на российских биржах, более трех лет, можно не платить налог с дохода от их продажи.

От налога освобождается 3 млн рублей прибыли за каждый полный год владения бумагой. Например, если вы три года держали акции «Газпрома», а потом продали их, можно не платить налог с 9 млн рублей прибыли от сделок с этими акциями, за четыре года — с 12 млн рублей и так далее.

Такой вычет может предоставить брокер, но желательно попросить его об этом заранее — до продажи бумаг. Иначе, возможно, придется возвращать излишне удержанный налог, подавая декларацию в налоговую.

Этот вычет нельзя использовать на ИИС.

С 2025 года этот вычет перестал действовать для иностранных ценных бумаг.

⚖️ Использовать ИИС. Многие инвесторы используют ИИС, открытые до конца 2023 года, с вычетом на взнос — тип А — и возвращают ранее уплаченный НДФЛ. Но если ни разу не использовать вычет на взнос, к этому ИИС при закрытии счета можно применить вычет на доход — тип Б. Тогда брокер не будет удерживать НДФЛ с дохода от сделок, полученного на этот ИИС.

Если же вы открыли ИИС в 2024 году и у вас ИИС-3 либо если вы превратили старый ИИС в ИИС-3, все проще: от налога освобождается до 30 млн рублей прибыли за все время существования счета. Главное, не закрыть ИИС слишком рано, иначе потеряете право на вычеты.

✂️ Зафиксировать убытки. При расчете налога брокер учитывает все сделки на счете — не только прибыльные, но и убыточные. Налог начисляется только на положительную разницу между ними. Это значит, что каждая проданная в убыток ценная бумага уменьшит сумму налога для инвестора.

Сразу разберем на примере.

Даже если вы не планировали избавляться от убыточных бумаг и рассчитываете, что они отрастут, можно продать их в конце года, чтобы зафиксировать убыток и уменьшить налогооблагаемую базу, и тут же купить снова. В результате вы заплатите комиссию за продажу и покупку убыточных бумаг и, возможно, потеряете на разнице в цене между продажей и покупкой, зато уменьшите налог.

Брокер сам рассчитает, какой налог надо удержать с учетом всех прибыльных и убыточных сделок на брокерском счете за год. Для ИИС с вычетом типа А или ИИС-3 он учтет все прибыльные и убыточные сделки за все время существования счета.

1. В большинстве случаев брокер сам удерживает налог, но инвестору полезно знать механизмы.
2. Купоны облигаций облагаются налогом по ставке 13 или 15% — брокер удерживает его автоматически.
3. Налог с дивидендов в рублях удерживается по ставке 13 или 15%. Получать дивиденды приятно, но этого налога не избежать. Дивиденды по акциям иностранных компаний могут облагаться налогом по другой ставке.
4. Доход от операций с ценными бумагами — разница между суммами продажи и покупки — облагается НДФЛ по ставке 13 или 15%. Брокерские комиссии уменьшают налогооблагаемую базу.
5. Есть разные законные способы оптимизировать налогообложение. Советуем ими пользоваться: чем меньше платите налогов, тем больше денег остается вам.