Куда вложить 100 000 ₽ 300 000 ₽ и 1 000 000 ₽, если боишься рисковать

Мы привыкли считать, что инвестиции — это что-то для настоящих взрослых, у которых, помимо прочих дел, хватает ресурса и времени на постоянную аналитику рынка и тестирование разных стратегий. Только вот теперь настоящие взрослые — это и мы в том числе, а распоряжаться осязаемыми суммами всё ещё страшно: слой сомнений и предрассудков на тему управления капиталом только увеличился. Разберём консервативные стратегии инвестирования для тех, кто уже созрел вложить деньги, но не готов рисковать.

Вокруг темы инвестиций много мифов, главный из которых — “это не для всех”. Вы должны разобраться в фондовом рынке, оставаться в контексте всех изменений в компаниях, которые поддерживаете своими средствами и освоить вузовский курс экономики. Такие стереотипы пугают даже тех, кто заинтересован в теме приумножения денег: одни решат, что это слишком сложно и лучше снова инвестировать во впечатления, а вторые закроют себе интерес к инвестированию, на кураже накупив разных бумаг, ценность которых внезапно упадёт на 200% в ближайшую неделю.

На самом деле, деньги — это на так страшно, и небольшая по текущим меркам сумма ( а сто тысяч рублей — это одна средняя зарплата москвича), вложенная в капитал вместо очередной дофаминовой покупки, может стать началом портфеля с годовой доходностью, в разы её превышающей. Как сертифицированный инвестор и специалист по управлению капиталом, приведу стратегии, которые могут приумножить деньги и объясню, как работает тот или иной актив. Спойлер: главный риск в отношении денег — это избегание знаний о них.

В статье покажу, как мы с аудиторией собирали инвестиционный портфель на миллион рублей, вкладываясь в разные активы рынка, от обычного накопительного вклада до коммерческой недвижимости и крипторынка. Это происходило в середине марта в формате реалити: я моделировал ситуацию, в которой захожу в инвестиции с полного нуля и учусь распоряжаться капиталом.

*Статья является обзорной и призвана повысить осведомлённость о видах и возможностях инвестирования, но не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией.

Самая логичная идея — на накопительный счёт по выгодным условиям банка: доходность от 20% годовых выглядит привлекательно, особенно если есть возможность “замариновать” деньги на счету и не трогать до определённого времени или суммы.

Однако, капитализация вклада идёт вместе с другими процессами рынка: возможно, накопленные проценты перебьют инфляцию, а возможно и нет — тогда вклад, в лучшем случае, сохранит то, что было. Это хороший вариант сберечь финансы, чтобы не было соблазна их потратить, и немного подкопить тоже можно, но — в долгосрочной перспективе это не увеличение дохода, а его консервация.

Такой вариант однозначно хорош, если выбор выглядит как “открыть вклад” или “купить Dyson”: если деньги не тратить, они тоже работают на вас. Вклад — хороший и быстрый способ спрятать деньги “на потом”: вы ничем не рискуете, а проценты копятся.

Я вложил 50 000 рублей на вклад в Т⁠-⁠Банк с доходностью 23.14% годовых на 12 месяцев. Прибыль в конце периода составит 11 570 рублей.

Если вы готовы зайти на рынок ценных бумаг, самая безопасная стратегия — это облигации, или, говоря совсем просто, кредитование государства и компаний, которым нужны средства. Облигация — это некий долговой документ, который гласит, что вы предоставили свои средства в пользование какой-либо компании и она обязуется их вернуть: это мы помним из школы. А сейчас — немного сложных слов, как это работает:

Есть эмитент: компания, которая выпускает бумагу, в которую вы вкладываетесь, обеспечивая компании средства в пользование: привлечь множество инвесторов с небольшими суммами бывает выгоднее, чем взять кредит, а также — автоматически повышается узнаваемость компании и лояльность к ней;

Компания использует средства на свои цели, а вам платит проценты (они называются купонами);

В итоге, вы получаете обратно свою сумму, уже заработав сверх неё купоны за пользование облигацией. Частота начисления купонов может отличаться, но инвестор в любом случае получит прибыль за пользование его вкладом.

У облигации есть понятие номинала, то есть стоимости при выпуске или суммы “займа” у инвестора: у рублёвых она обычно состаляет 1000 ₽ за единицу. Однако, сделки на бирже с облигациями происходят по рыночной цене, которая устанавливается исходя из ситуации в экономике, интереса к компании и др. факторов — она может быть выше или ниже номинальной стоимости, однако погашение долга эмитентом производится по номиналу: если вы урвали облигацию за 850 рублей в кризисный момент, вернётся всё равно тысяча.

В России облигации обычно покупают на Московской бирже. Популярные американские биржи — NYSE и NASDAQ. Крупные биржи в Европе — Миланская биржа, Euronext и др. Единственное условие — нужен брокерский счёт.

Облигации — стабильный актив с достаточно понятной механикой, поэтому, если вы только вышли на фондовый рынок, можно распределить значительную часть своего бюджета в них. Не обязательно покупать бумаги на 100 000, можно начать и с нескольких. Наиболее стабильными и надёжными являются ОФЗ (по сути, заём госбюджету). Однако, ценность облигаций сильно зависит от ставки Центробанка, или ключевой ставки: когда ставка снижается, цена облигаций растёт, а доходность падает: проценты за пользование активом тоже уменьшаются.

В 2023-2024 годах Центральный банк РФ поднимал ключевую ставку 6 раз — следовательно, цена на облигации снизилась, а доходность — возросла.

Я в рамках своего реалити разместил в облигациях 100 000 рублей:

• Облигация ФСК Россети с фиксированным купоном: доходность 26, 93%, лет до погашения 2.58, цена от номинала 990 рублей
  
• Облигация ОФЗ 26226 с фиксированным купоном: доходность 16, 52%, лет до погашения 1.58, цена от номинала 893 рубля
  
• Облигация ОФЗ 26219 с фиксированным купоном: доходность 16, 78%, лет до погашения 1.52, цена от номинала 891 рубль
  
• Облигация ОФЗ 26236 с фиксированным купоном: доходность 15, 63%, лет до погашения 3.2, цена от номинала 891 рубль

Предполагаемая доходность в конце срока посчитана в последней колонке таблицы с учётом купонов.

При всех плюсах инвестирования, важно понимать — это работа вдолгую. Если сейчас вы горите желанием вложить круглую сумму в бумаги или крипту, а через неделю пожалеете и захотите всё продать и снова получить физические осязаемые деньги на покупки — с большой вероятностью, вы окажетесь в убытке и ещё долго не вернётесь к этой теме. Деньги, которые вы выделяете для некоего “размножения”, должны сразу выйти в вашей голове из категории текущих и доступных — это не финансовая подушка, а другая экосистема денег.

Чтобы было легче решиться — сначала закройте свои значимые “хотелки”: возможно, первые свободные триста тысяч принесут больше удовольствия, если инвестировать их в тур на Алтай или отбеливание зубов. Однако, когда вы уверены, что готовы отложить средства в долгий ящик без тени сожаления — вариантов распределения может быть много: от акций и перепродажи земельных участков до инвестиции в собственного консультанта по финансам. Но обо всём по порядку.

Ценные бумаги. Облигации мы обсудили, пришло время акций — они считаются более “рисковым” активом, но на самом деле в перспективе обладают высокой доходностью. Акция представляет собой долю в компании, и в зависимости от того, как у компании дела (как с точки зрения бизнеса, так и с позиции репутации), стоимость их может расти или падать, притом сильно. Рынок динамичен — и пиковые точки, которые кажутся страшными на диаграммах, не остаются там навеки, главное — уметь не паниковать и выждать.

Акции могут быть приносить прибыль сами по себе (их можно продавать), либо же приносить дивиденды. Инвестировать часть денег в акции стоит хотя бы из любопытства: наблюдать за тем, как живут деньги на коротком отрезке времени, очень увлекательно. Если вы готовы распорядиться суммой в 300 000 — в акции можно положить не больше трети от них. Сбер, МТС и другие российские крупные компании могут принести хорошую прибыль.

13 марта я распределил 200 000 рублей в российский фондовый рынок следующим образом: по 30 000 рублей вложил в акции Сбера, Магнита, МТС, Лукойла, МОЭСК и Группы НЛМК и 20 000 в индекс Московской биржи.

Паевые фонды — форма инвестирования, когда группа вкладывается в интересующий проект. Точнее, каждый участник процесса вкладывает сумму в “общий котёл”, получает документ о доле собственности, а потом эти ресурсы распределяются в разные формы активов.

Я предлагаю рассмотреть этот формат для вложения в коммерческую недвижимость: в сегодняшних реалиях это новая версия старой как мир идеи “купить квартиру под сдачу”. На текущий момент жилая недвижимость перестала быть доступной инвестицией, но важно понять: глобально денег в мире не становится меньше, они лишь перераспределяются. И на текущий момент большая их часть находится в коммерческой недвижимости. Есть множество надёжных ЗПИФ (закрытых паевых инвестфондов), которые специализируются на коммерческих помещениях: покупая пай на любую сумму, вы по сути становитесь совладельцем и получаете процент прибыли от реализации недвижимости.

В рамках реалити я вкладываю 200 000 рублей в подразделения ЗПИФ PARUS, который выбирает лучшую коммерческую недвижимость и обеспечивает высокую доходность до 46%. Прибыль от ЗПИФ “ПАРУС-НОРДВЕЙ” (объект — логистический комплекс в Санкт-Петербурге) составит 40, 1% годовых и при вложении 100 000 принесёт нам за год 40 100 рублей, а вторые 100 00 мы отправляем в “ПАРУС-ЛОГ” в Подмосковье под 46, 2% годовых.

Также входной порог в 100 000 рублей предлагает фонд “Т-Капитал Лужники Коллекшн” с доходностью более 36%.

Земельные участки. Это актив, которому среди инвесторов уделяется незаслуженно мало внимания, поскольку не очень понятно, в чём выгода. Механика простая: покупаешь участок и передаёшь в продажу опытным риэлторам. Средняя наценка — 30%, цикл такой сделки около шести месяцев. При самом оптимистичном сценарии доходность такого вложения может составить более ста процентов (высокая наценка и быстрая сделка). Если сделка затянется и составит, например, 8 месяцев — годовая доходность может составить 27%.

Чем больше сумма — тем страшнее и обиднее, если она сгорит дотла из-за неверного решения: совсем без риска в таком случае можно будет только по старинке убрать эти деньги в наволочку. Однако, большие суммы разблокируют большие возможности. Раскидав часть средств по фондовому рынку и вышеуказанным активам, можно пойти двумя путями, чтобы портфель вышел максимально доходным и разнообразным.

• Разобраться в криптовалюте как самом высокодоходном инструменте;
• Вложиться в дивидендный бизнес с высоким порогом входа и регулярно получать отчисления.

По-хорошему, на этом этапе уже можно делегировать распоряжение частью своего капитала людям, которые учились этому долгие годы, если копаться и анализировать самостоятельно ресурса нет.

Сегодня инвесторы и брокеры должны проходить сертификацию, подтверждающую компетентность людей в сфере экономики и финансов, поэтому специалисты в распоряжении капиталом — не мошенники, а просто люди, которые разобрались в том, что для большинства выглядит сложным и неприменимым в обычной жизни.

Например, я заведую финансами более 8 лет и пришёл в эту сферу исключительно из любви к экономике — теперь это помогает мне снимать с темы финансов стигму о её недоступности и сложности и объяснять простым языком всё, что выглядит психологически страшным: криптопротоколы, спотовый портфель и другие термины сегодняшнего рынка.

Если вы воодушевились инвестировать по наитию — значит, вы уже не боитесь рисковать. А хорошо это или плохо — покажет время: рынок действительно иногда непредсказуем, но у него есть некоторая определённая механика и законы: миллион рублей можно превратить в пять миллионов рублей, а можно — в миллион долларов.