Реструктуризация долгов при банкротстве физлица: что это такое и кому она нужна

Банкротство физического лица у многих ассоциируется с процедурой реализации имущества и списанием долгов по её итогам.

Не все знают, что закон предполагает возможность введения другой процедуры — реструктуризации долгов. Это объяснимо: применяется она редко, поскольку во многих случаях эту стадию можно пропустить. И большинству должников она просто не нужна, поскольку не завершается списанием долгов.

Но практика показывает, что иногда за пропуск процедуры реструктуризации приходится побороться. А в отдельных случаях она, наоборот, оказывается оптимальным решением.

Обо всём этом сейчас и расскажу. Остановлюсь на следующих вопросах:

● Что такое процедура реструктуризации долгов и как она проходит

● Когда и как можно пропустить процедуру реструктуризации

● Какие сложности могут возникнуть

● Когда реструктуризация долгов актуальна для должника

Суть этой реабилитационной процедуры состоит в том, что должник не признаётся банкротом, а постепенно восстанавливает платёжеспособность. Для этого составляется новый график погашения долгов — он называется «план реструктуризации». Его срок может составлять до 5 лет.

После утверждения плана судом гражданин приступает к внесению платежей по новому графику. Пока идёт этот процесс, человек связан определёнными рамками: например, он не может совершать сделки с дорогостоящим имуществом без согласия финансового управляющего, брать новые кредиты и займы. То есть должник находится на своего рода «карантине» для выхода из финансового кризиса.

Введение процедуры реструктуризации долгов допускается не во всех случаях, а только при соблюдении требований, перечисленных в ст. 213.13 закона №127-ФЗ. Основное из них — наличие у человека источника доходов. Причём, как показывает практика, не любых, а достаточных для постепенного погашения долгов.

Что такое «достаточность», в своё время разъяснил Пленум ВС РФ в п. 31 Постановления №45 от 13.10.2015. План реструктуризации считается исполнимым, если после внесения платежей у должника на руках останется часть доходов не ниже прожиточного минимума на него самого и его иждивенцев.

Допустим, человек зарабатывает 60 000 рублей. У него есть один несовершеннолетний ребёнок. Для простоты будем считать, что прожиточный минимум составляет 20 000 рублей. То есть у гражданина должно оставаться 40 000 рублей ежемесячно. На расчёты с кредиторами приходится 20 000 рублей. Если такой платёж позволит закрыть все или большинство долгов в срок до 5 лет — теоретически реструктуризация долгов возможна.

Если суд выносит определение о введении этой процедуры, далее происходят следующие события:

● Кредиторы предъявляют свои требования к должнику для включения в реестр, который ведёт финансовый управляющий. На подачу заявлений у них есть 2 месяца.

● Размер обязательств человека фиксируется, для кредиторов вводятся ограничения на прямое взыскание долгов.

● Любой участник дела о банкротстве — должник, кредиторы — вправе разработать свой проект плана реструктуризации. Он должен предусматривать погашение долгов гражданином в срок до 5 лет. Как правило — путём внесения фиксированных ежемесячных платежей, которые распределяются между кредиторами.

● Этот проект передаётся на рассмотрение собранию кредиторов, которое может его одобрить или отклонить. Должник тоже должен быть согласен с планом.

● Если проект одобрен участниками процесса, он выносится на утверждение суда.

● Если план не предложен, не одобрен сторонами или не утверждён судом, дело о банкротстве переводится на следующую стадию — в процедуру реализации имущества.

Отмечу, что закон допускает утверждение плана реструктуризации без одобрения собрания кредиторов. Но в этом случае его максимальный срок может составлять 3 года. Суд вправе принять такое решение, если реализация имущества должника принесёт кредиторам меньше выгоды.

Также оговорюсь, что помимо платежей по плану реструктуризации, на плечи должника ложатся дополнительные расходы:

● 7% от суммы, выплаченной кредиторам, — финансовому управляющему;

● мораторные проценты по ключевой ставке ЦБ РФ — самим кредиторам вместо договорных процентов.

Описанный процесс далеко не всегда на руку должнику:

● Он не позволяет достичь нужной цели, если человек решился на банкротство, чтобы избавиться от долгов.

● Даже если в конечном итоге суд переведёт дело со стадии реструктуризации долгов в процедуру реализации имущества, общая стоимость банкротства для должника увеличится. Как минимум за счёт того, что придётся оплатить двойную фиксированную комиссию финансовому управляющему и понести дополнительные расходы на публикации.

Чтобы избежать такого сценария, можно воспользоваться особым правилом, предусмотренным в п. 8 ст. 213.6 закона №127-ФЗ. Здесь говорится:

по ходатайству должника суд может сразу ввести процедуру реализации имущества, пропустив стадию реструктуризации долгов, если не выполняются требования для её применения.

По этому принципу пропустить процедуру реструктуризации долгов в подавляющем большинстве случаев несложно. При подготовке заявления о банкротстве мы описываем ситуацию клиента и указываем, что у него недостаточно доходов для постепенного исполнения обязательств перед кредиторами. На основании этого мы просим пропустить процедуру реструктуризации, сразу признать должника банкротом и ввести процедуру реализации имущества.

О том, что суды, как правило, удовлетворяют такие ходатайства, свидетельствует статистика. Например, согласно данным портала «Федресурс», в 2025 году:

● Процедур реализации имущества введено 567 933.

● Процедур реструктуризации долгов — 37 883, то есть в 15 раз меньше.

● Планов реструктуризации утверждено совсем немного на фоне общего числа дел о банкротстве — 3 129 (0,5% общего объёма).

Раньше утверждённых планов было ещё меньше, их ежегодное количество не достигало и тысячи. Но в ноябре 2023 года максимальный срок реструктуризации повысили с 3 до 5 лет. Это немного увеличило число таких процедур, поскольку за 5 лет при определённых обстоятельствах должник действительно может рассчитаться с кредиторами.

Если недостаточно аргументированно обосновать ходатайство о пропуске процедуры реструктуризации, суд может отказать в его удовлетворении. Впрочем, если такое решение принято без учёта всех значимых обстоятельств, его можно обжаловать в апелляционном порядке.

Однако осложнения могут возникнуть и позднее. В судебной практике сложился подход, согласно которому возможен возврат — то есть переход из процедуры реализации имущества на стадию реструктуризации долгов.

Это, в частности, закреплено в Обзоре практики Верховного Суда РФ от 18.06.2025. В качестве примера здесь приведено дело, в ходе которого должник, признанный банкротом, трудоустроился. Он сам обратился в суд с ходатайством о переходе к реструктуризации, чтобы постепенно рассчитаться по долгам.

Но с подобной инициативой могут выступить и кредиторы, а это уже нежелательный сценарий. Приведу пример из практики моей компании. Сначала в этой истории всё шло по плану. В июле 2024 года наша клиентка Ольга Владимировна с долгами почти 1,3 миллиона рублей была признана банкротом. Суд по нашему ходатайству пропустил реструктуризацию и сразу ввёл процедуру реализации имущества.

Но затем к делу подключился активный кредитор — известный банк. Он подал в суд ходатайство об утверждении плана реструктуризации долгов, который сам же и разработал. В соответствии с этим планом Ольга Владимировна должна была ежемесячно вносить на погашение долгов порядка 14,3 тысячи рублей в течение 5 лет. Другой кредитор, участвовавший в процессе, не возражал.

Но возражали мы и финансовый управляющий, ходатайствуя о завершении банкротства и освобождении должницы от обязательств. Однако суд встал на сторону кредитора. Он отметил, что у нашей клиентки есть доходы, состоящие из пенсии и зарплаты. За минусом прожиточного минимума их хватает для исполнения плана, предложенного банком. Соответственно, процесс можно «повернуть вспять».

Но мы решили идти дальше и подали апелляционную жалобу. В ней мы акцентировали внимание на том, что Ольга Владимировна получает скромную пенсию, которая к тому же не индексируется из-за наличия работы. Зарплата должницы нестабильна.

Вдобавок ко всему наша клиентка не имеет жилья в собственности и вынуждена снимать квартиру. На оплату аренды уходит порядка половины доходов. При таком раскладе после внесения платежей по предложенному банком графику у неё не останется прожиточного минимума. То есть фактически исполнение плана реструктуризации может оказаться невозможным.

Суд апелляционной инстанции учёл наши доводы, а также тот факт, что для утверждения плана реструктуризации требуется одобрение должника. Исключение из этого правила возможно только в том случае, если несогласие гражданина признано злоупотреблением правом.

В результате апелляционный суд отменил решение первой инстанции и отказал в удовлетворении ходатайства банка. В сентябре 2025 года дело о банкротстве благополучно завершилось, Ольга Владимировна была освобождена от исполнения обязательств.

Основной минус этой процедуры уже понятен: не происходит полного освобождения от финансовых обязательств. Но есть и плюс: реструктуризация не предполагает реализации имущества должника.

В некоторых случаях этот момент приобретает важное значение. Речь о ситуациях, когда должник:

● Владеет имуществом, которое не защищено иммунитетом и которое крайне нежелательно потерять. Допустим, вторую квартиру, которая не является единственным жильём, дачу, автомобиль. В процедуре реализации имущества такие объекты могут уйти на торги. Для их сохранения реструктуризация долгов может стать оптимальным выходом.

● Недавно совершал сделки с активами, которые могут быть оспорены в ходе банкротства. Это обычно происходит на стадии реализации имущества, поскольку основная цель оспаривания сделок — включение переданного по ним имущества в конкурсную массу и продажа с торгов. Если же утверждается план реструктуризации и должник вовремя вносит платежи, риск оспаривания его имущественных операций намного ниже.

Проиллюстрирую сказанное на примере из практики моей компании. У нашего клиента Виталия была только одна задолженность — перед налоговой инспекцией, в размере около 700 тысяч рублей. Погасить её возможности у мужчины не было, он решил пройти банкротство и обратился в НЦБ.

Но в ходе анализа ситуации мы выяснили, что Виталий недавно оформил договор дарения дачи родственнику. Существовал риск оспаривания этой сделки. Если бы это произошло, родственнику пришлось бы вернуть дачу дарителю, и она была бы выставлена на реализацию.

Поэтому мы предложили клиенту альтернативный сценарий — не ходатайствовать о пропуске процедуры реструктуризации и воспользоваться шансом на согласование приемлемого графика погашения долга перед налоговой инспекцией.

Так и получилось. Суд утвердил план реструктуризации, в соответствии с которым Виталий должен погасить задолженность перед ФНС в течение 32 месяцев. Его заработная плата это позволяет, поэтому такое решение помогло мужчине справиться с финансовым кризисом без имущественных потерь.

Так что каждая ситуация индивидуальна. Если вы нацелены на списание долгов, поскольку объективно с ними не справляетесь, — при грамотной подготовке шансы пропустить реабилитационную стадию высоки. Если же у вас есть особые ожидания от банкротства, их тоже можно учесть и использовать процедуру реструктуризации как «мягкий» способ решения финансовых проблем.